Penilaian ekuitas adalah istilah selimut dan digunakan untuk merujuk pada semua alat dan teknik yang digunakan oleh investor untuk mengetahui nilai sebenarnya dari ekuitas perusahaan Ekuitas Dalam keuangan, ekuitas adalah nilai pasar dari aset yang dimiliki oleh pemegang saham setelah semua hutang telah dibayar. mati. Dalam akuntansi, ekuitas mengacu pada nilai buku ekuitas pemegang saham di neraca, yang sama dengan aset dikurangi kewajiban. Istilah "ekuitas", dalam keuangan dan akuntansi hadir dengan konsep perlakuan yang adil dan setara. Ini sering dilihat sebagai elemen terpenting dari keputusan investasi yang sukses. Bank Investasi Daftar Bank Investasi Teratas Daftar 100 bank investasi teratas di dunia yang diurutkan menurut abjad. Bank investasi teratas dalam daftar adalah Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, JP Morgan, Blackstone, Rothschild, Scotiabank, RBC, UBS, Wells Fargo,Deutsche Bank, Citi, Macquarie, HSBC, ICBC, Credit Suisse, Bank of America Merril Lynch biasanya memiliki departemen riset ekuitas, di mana analis riset Analis Riset Analis riset bertanggung jawab untuk meneliti, menganalisis, menafsirkan, dan menyajikan data yang terkait dengan pasar, operasi , keuangan / akuntansi, ekonomi, dan pelanggan. menghasilkan laporan penelitian ekuitas Laporan Penelitian Ekuitas Laporan penelitian ekuitas adalah dokumen yang disiapkan oleh seorang analis yang memberikan rekomendasi bagi investor untuk membeli, menahan, atau menjual saham suatu perusahaan. sekuritas tertentu di berbagai industri.menafsirkan dan menyajikan data yang berkaitan dengan pasar, operasi, keuangan / akuntansi, ekonomi, dan pelanggan. menghasilkan laporan penelitian ekuitas Laporan Penelitian Ekuitas Laporan penelitian ekuitas adalah dokumen yang disiapkan oleh seorang analis yang memberikan rekomendasi bagi investor untuk membeli, menahan, atau menjual saham suatu perusahaan. sekuritas tertentu di berbagai industri.menafsirkan dan menyajikan data yang berkaitan dengan pasar, operasi, keuangan / akuntansi, ekonomi, dan pelanggan. menghasilkan laporan penelitian ekuitas Laporan Penelitian Ekuitas Laporan penelitian ekuitas adalah dokumen yang disiapkan oleh seorang analis yang memberikan rekomendasi bagi investor untuk membeli, menahan, atau menjual saham suatu perusahaan. sekuritas tertentu di berbagai industri.
Siapa yang Menggunakan Penilaian Ekuitas?
Setiap peserta di pasar saham baik secara implisit maupun eksplisit menggunakan penilaian ekuitas saat membuat keputusan investasi. Setiap orang dari investor individu kecil hingga investor institusi besar menggunakan valuasi ekuitas untuk membuat keputusan investasi di pasar ekuitas Pasar Modal Pasar modal adalah sistem pertukaran yang mentransfer modal dari investor yang saat ini tidak membutuhkan dananya kepada individu dan. Ukuran total pasar ekuitas global diperkirakan sekitar $ 70 triliun dan setiap peserta di pasar saham, mulai dari manajer dana profesional hingga peneliti akademis, mencoba menemukan saham yang salah harganya.
Input dalam Proses Penilaian Ekuitas
Nilai sebenarnya dari setiap aset keuangan Aset Keuangan Aset keuangan mengacu pada aset yang timbul dari perjanjian kontraktual atas arus kas masa depan atau dari kepemilikan instrumen ekuitas dari entitas lain. Kunci dianggap sebagai indikator yang baik tentang bagaimana aset tersebut akan bekerja dalam jangka panjang. Di pasar ekuitas, aset keuangan dengan nilai intrinsik yang relatif tinggi diharapkan memiliki harga yang tinggi, dan aset keuangan dengan nilai intrinsik yang relatif rendah Nilai Intrinsik Nilai intrinsik bisnis (atau jaminan investasi apa pun) adalah nilai saat ini dari semua arus kas masa depan yang diharapkan, didiskontokan dengan tingkat diskonto yang sesuai. Tidak seperti bentuk penilaian relatif yang melihat perusahaan yang sebanding, penilaian intrinsik hanya melihat pada nilai inheren bisnis itu sendiri. diharapkan mendapat harga rendah.
Distorsi dapat terjadi dalam jangka pendek, misalnya, aset keuangan dengan nilai intrinsik yang relatif rendah mungkin memiliki harga yang tinggi dan sebaliknya, tetapi distorsi tersebut diperkirakan akan menghilang seiring waktu. Dalam jangka panjang, nilai sebenarnya dari sebuah saham (dan dengan demikian harga pasar dari saham tersebut) hanya bergantung pada faktor fundamental yang mempengaruhi saham. Faktor-faktor secara luas dapat diklasifikasikan ke dalam empat kategori.
- Variabel makroekonomi
- Manajemen bisnis
- Kesehatan finansial bisnis
- Keuntungan bisnis
Investor Perorangan
Investor perorangan merupakan sebagian besar investor pasar saham, dibantu oleh meningkatnya kekayaan rumah tangga di abad ke-20 dan peningkatan rata-rata tingkat pendidikan rumah tangga. Rumah Tangga Rumah tangga mengacu pada unit sosial orang-orang yang tinggal bersama di bawah satu atap dan berbagi sumber daya, meskipun tidak saling terkait. Di Amerika, .
Belakangan ini, banyak negara maju di dunia telah beralih dari pendekatan manfaat pasti ke pendanaan pensiun dan menuju pendekatan kontribusi pasti untuk pendanaan pensiun. Langkah ini semakin meningkatkan jumlah investor pasar saham individu.
Berdasarkan pendekatan manfaat pasti untuk manajemen pensiun, pemberi kerja berkomitmen untuk membayar staf mereka sejumlah tertentu dalam manfaat pensiun. Untuk memenuhi kebutuhan tersebut, pengusaha akan menginvestasikan simpanan dana pensiun karyawannya.
Berdasarkan pendekatan iuran pasti, pemberi kerja memberikan kontribusi dalam jumlah tertentu di setiap periode ke akun pensiun setiap karyawan. Para karyawan kemudian didorong untuk menginvestasikan uang di berbagai pasar keuangan (umumnya instrumen pendapatan tetap pemerintah dan indeks pasar ekuitas).
Investor institusi
Investor institusional adalah entitas ekonomi yang mengumpulkan modal dan berinvestasi di pasar keuangan atas nama sekumpulan entitas ekonomi yang lebih kecil. Misalnya, dana pensiun swasta mengumpulkan modal dari jutaan individu dan kemudian menginvestasikan modal gabungan tersebut di pasar keuangan.
Investor institusi dapat memanfaatkan skala ekonomi dan biaya administrasi yang lebih rendah dibandingkan dengan investor individu. Investor semacam itu termasuk dana lindung nilai, dana pensiun, bank, dan pemerintah.
Bacaan Terkait
Finance adalah penyedia resmi Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Certification. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan program sertifikasi Ferrari, yang dirancang untuk mengubah siapa pun menjadi analis keuangan kelas dunia.
Untuk terus mempelajari dan mengembangkan pengetahuan Anda tentang analisis keuangan, kami sangat merekomendasikan sumber daya tambahan di bawah ini:
- Arus Kas dari Aktivitas Investasi Arus Kas dari Aktivitas Investasi Arus Kas dari Aktivitas Investasi adalah bagian dari laporan arus kas perusahaan yang menampilkan berapa banyak uang yang telah digunakan (atau dihasilkan dari) melakukan investasi selama periode waktu tertentu. Aktivitas investasi termasuk pembelian aset jangka panjang, akuisisi bisnis, dan investasi dalam sekuritas yang dapat dipasarkan
- Dow Jones Industrial Average (DJIA) Dow Jones Industrial Average (DJIA) Dow Jones Industrial Average (DJIA), juga biasa disebut sebagai "Dow Jones" atau hanya "Dow", adalah salah satu yang paling populer dan dikenal luas indeks pasar saham
- Pemain Utama di Pasar Modal Pemain Utama di Pasar Modal Pada artikel ini, kami memberikan gambaran umum tentang para pemain kunci dan perannya masing-masing di pasar modal. Pasar modal terdiri dari dua jenis pasar: primer dan sekunder. Panduan ini akan memberikan gambaran umum dari semua perusahaan besar dan karir di pasar modal.
- Investasi Saham: Panduan untuk Berinvestasi Nilai Investasi Saham: Panduan untuk Berinvestasi Nilai Sejak penerbitan "The Intelligent Investor" oleh Ben Graham, apa yang umumnya dikenal sebagai "investasi nilai" telah menjadi salah satu metode yang paling dihormati dan diikuti secara luas dari pengambilan saham.
