Tingkat pertumbuhan tahunan rata-rata (AAGR) adalah apresiasi tahunan rata-rata dalam nilai aset investasi, portofolio, atau arus kas. Ini ditentukan dengan mengambil rata-rata numerik dari tingkat pertumbuhan tahun ke tahun yang ditentukan atau dihitung.
Tingkat pertumbuhan tahunan rata-rata digunakan untuk banyak bidang - misalnya, dalam ekonomi, di mana AAGR memberikan pemahaman yang jelas tentang pergeseran dalam kinerja ekonomi (misalnya, Formula PDB PDB aktual Formula PDB terdiri dari konsumsi, pengeluaran pemerintah, investasi, dan ekspor neto Kami memecah rumus PDB menjadi beberapa langkah dalam panduan ini Produk Domestik Bruto (PDB) adalah nilai moneter, dalam mata uang lokal, dari semua barang dan jasa ekonomi akhir yang diproduksi di suatu negara selama periode waktu tertentu. Tingkat pertumbuhan).
AAGR biasanya disajikan sebagai persentase.
Ringkasan
- Tingkat pertumbuhan tahunan rata-rata (AAGR) adalah rata-rata kenaikan atau penurunan nilai aset investasi, portofolio, atau arus kas selama periode waktu tertentu.
- AAGR ditentukan dengan mengambil rata-rata numerik dari tingkat pertumbuhan tahun ke tahun yang ditentukan.
- AAGR dapat diperkirakan untuk investasi apa pun; Namun, tidak akan memberikan indikasi potensi risiko investasi, yang ditentukan oleh fluktuasi harga.
Penggunaan Tingkat Pertumbuhan Tahunan Rata-Rata (AAGR)
AAGR berguna dalam menilai tren jangka panjang. Hal ini relevan dengan hampir semua bentuk analisis metrik keuangan, seperti tingkat pertumbuhan pendapatan. Pendapatan vs Pendapatan vs Pendapatan Pendapatan, pendapatan, dan pendapatan mungkin adalah tiga konsep yang paling banyak digunakan dalam akuntansi dan keuangan. Semua istilah menunjukkan ukuran perusahaan, penjualan, arus kas, pengeluaran, dll, untuk memberi investor indikasi arah perusahaan. AAGR menggambarkan, rata-rata, hasil tahunan.
Formula AAGR
Tingkat Pertumbuhan Rata-Rata Tahunan = [(Tingkat Pertumbuhan) y + (Tingkat Pertumbuhan) y + 1 + ... (Tingkat Pertumbuhan) y + n ] / N
Dimana:
- Tingkat Pertumbuhan (y) - Tingkat pertumbuhan di tahun 1
- Tingkat Pertumbuhan (y + 1) - Tingkat pertumbuhan di tahun berikutnya
- Tingkat Pertumbuhan (y + n) - Tingkat pertumbuhan di tahun "n"
- N - Jumlah total periode
Bagaimana AAGR Dihitung
AAGR adalah tolok ukur untuk menghitung pengembalian rata-rata investasi selama beberapa tahun. Pada dasarnya, ini adalah tingkat pertumbuhan rata-rata dasar pengembalian untuk urutan periode (tahun).
Untuk menghitung rata-rata, tingkat pertumbuhan untuk setiap periode waktu individu dalam rangkaian harus dihitung. Itu dapat dilakukan dengan menggunakan rumus dasar di bawah ini:
Persentase Tingkat Pertumbuhan = ((EV / BV) - 1) x 100%
Dimana:
- EV adalah nilai akhir
- BV adalah nilai awal
Setelah persentase tingkat pertumbuhan untuk setiap periode waktu telah dihitung, mereka dijumlahkan dan dibagi dengan jumlah total periode waktu tersebut, sehingga menghasilkan AAGR.
Satu hal yang harus selalu dipertimbangkan adalah bahwa periode yang digunakan harus sama panjangnya saat menghitung tingkat pertumbuhan. Jangka waktu ini bisa tahun ke tahun, bulan ke bulan, triwulanan, dll., Tergantung pada kebutuhan spesifik orang atau perusahaan yang menghitung tingkat pertumbuhan.
Contoh Langkah-demi-Langkah
Diberikan pendapatan tahunan berikut untuk Perusahaan ABC:
Tahun 1: $ 250.000
Tahun 2: $ 356.000
Tahun 3: $ 390.000
Tahun 4: $ 395.000
Tahun 5: $ 400.000
Tahun 6: $ 358.000
Tahun 7: $ 320.000
Dengan menggunakan rumus tingkat pertumbuhan di atas, tingkat pertumbuhan dari Tahun 1 sampai 7 dapat dihitung sebagai:
Y1: 0, karena tidak ada jangka waktu sebelumnya
Y2: [(356.000 / 250.000) -1] x 100% = 42,4%
Y3: [(390.000 / 356.000) -1] x 100% = 9,7%
Y4: [(395.000 / 390.000) -1] x 100% = 101,3%
Y5: [(400.000 / 395.000) -1] x 100% = 101,3%
Y6: [(358.000 / 400.000) -1] x 100% = -10,5%
Y7: [(320.000 / 358.000) -1] x 100% = -10,6%
Dan AAGR dihitung sebagai:
Jumlah Tingkat Pertumbuhan = [42,4% + 9,7% + 101,3% + 101,3% + (-10,5%) + (-10,6%)]
= 233,6%
AAGR = 233,6% / 7
= 33,4%
Tingkat pertumbuhan tahunan rata-rata untuk Perusahaan ABC adalah 33,4% .
Pembatasan Tingkat Pertumbuhan Tahunan Rata-rata (AAGR) dalam Analisis Keuangan
Pertimbangkan portofolio yang tumbuh sebesar 25% di tahun pertama dan 12% di tahun berikutnya. Tingkat pertumbuhan tahunan rata-rata (AAGR) akan dihitung sebagai 18,5%. Fluktuasi tingkat pengembalian portofolio antara awal tahun pertama dan akhir tahun tidak memperhitungkan rata-rata perhitungan tingkat pertumbuhan tahunan.
Ini dapat menyebabkan kesalahan tertentu dalam estimasi. Karena AAGR adalah rata-rata pengembalian tahunan, metrik tidak memberikan perkiraan risiko total yang terkait dengan investasi, seperti yang diperkirakan oleh ketidakstabilan harganya. Pada dasarnya, AAGR dapat diperkirakan untuk investasi apa pun; akan tetapi, hal itu tidak akan memberikan indikasi apapun tentang potensi resiko investasi.
Lebih lanjut, AAGR tidak mengakomodasi efek peracikan, karena ini adalah metrik linier. Analisis dapat menunjukkan bahwa investasi telah tumbuh rata-rata n persen per tahun, sementara tidak ada fluktuasi yang mungkin terjadi selama rangkaian periode waktu tersebut.
Ideal untuk menunjukkan tren, AAGR juga dapat menipu investor karena tidak cukup mencerminkan tren keuangan yang berubah. Selain itu, pertumbuhan investasi dapat ditaksir terlalu tinggi.
Sumber daya tambahan
Finance adalah penyedia resmi Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Certification. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan program sertifikasi Ferrari, yang dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia . Untuk terus belajar dan memajukan karier Anda, sumber daya Keuangan tambahan di bawah ini akan berguna:
- Manajemen Aset Manajemen Aset Manajemen aset adalah proses pengembangan, pengoperasian, pemeliharaan, dan penjualan aset dengan cara yang hemat biaya. Paling umum digunakan di bidang keuangan, istilah ini digunakan untuk merujuk pada individu atau perusahaan yang mengelola aset atas nama individu atau entitas lain.
- Apresiasi Harga Apresiasi Harga Apresiasi harga dalam real estat mengacu pada peningkatan nilai properti real estat selama periode waktu tertentu. Salah satu tujuan berinvestasi secara real
- Tingkat Pengembalian Tingkat Pengembalian Tingkat Pengembalian (ROR) adalah keuntungan atau kerugian dari suatu investasi selama periode waktu yang dibandingkan dengan biaya awal investasi yang dinyatakan sebagai persentase. Panduan ini mengajarkan rumus paling umum
- Portofolio Investasi Portofolio Investasi Portofolio investasi adalah sekumpulan aset keuangan yang dimiliki oleh seorang investor yang dapat berupa obligasi, saham, mata uang, kas dan setara kas, dan komoditas. Lebih lanjut, ini mengacu pada sekelompok investasi yang digunakan investor untuk mendapatkan keuntungan sambil memastikan bahwa modal atau aset dipertahankan.
