Dalam akuntansi dan keuangan, margin keuntungan adalah ukuran pendapatan perusahaan (atau keuntungan) relatif terhadap pendapatannya. Pendapatan Penjualan Pendapatan penjualan adalah pendapatan yang diterima perusahaan dari penjualan barang atau penyediaan jasa. Dalam akuntansi, istilah "penjualan" dan "pendapatan" dapat, dan sering kali, digunakan secara bergantian, dengan arti yang sama. Pendapatan tidak selalu berarti uang diterima. . Tiga metrik margin keuntungan utama adalah margin laba kotor (total pendapatan dikurangi harga pokok penjualan (COGS)), margin laba operasi (pendapatan dikurangi COGS dan biaya operasional), dan margin laba bersih.(pendapatan dikurangi semua biaya, termasuk bunga dan pajak). Panduan ini akan mencakup rumus dan contoh, dan bahkan menyediakan templat Excel yang dapat Anda gunakan untuk menghitung angka Anda sendiri.
Rumus margin keuntungan
Saat menilai profitabilitas perusahaan, ada tiga rasio margin utama yang perlu dipertimbangkan: gross, operating, dan net. Di bawah ini adalah rincian dari setiap formula margin keuntungan.
Margin Laba Kotor = Laba / Pendapatan Kotor x 100
Margin Laba Operasi = Laba / Pendapatan Operasi x 100
Margin Laba Bersih = Pendapatan / Pendapatan Bersih x 100
Seperti yang dapat Anda lihat pada contoh di atas, perbedaan antara Gross vs Net Gross vs Net Gross berarti jumlah total atau keseluruhan sesuatu, sedangkan net berarti sisa dari keseluruhan setelah pengurangan tertentu dibuat. Panduan ini akan membandingkan bruto vs neto dalam konteks keuangan bisnis. Sebagai contoh, sebuah perusahaan dengan pendapatan $ 10 juta dan pengeluaran $ 8 juta melaporkan pendapatan kotor $ 10 juta cukup besar. Pada tahun 2018, margin kotor adalah 62%, jumlah $ 50.907 dibagi $ 82.108. Margin bersih, sebaliknya, hanya 14,8%, jumlah $ 12.124 dari laba bersih dibagi dengan $ 82.108 pendapatan.
Contoh margin keuntungan
Mari pertimbangkan contoh dan gunakan rumus yang ditampilkan di atas. Perusahaan XYZ bergerak dalam bisnis retail online dan menjual kaos cetak custom. Pendapatan dari penjualan kemeja pada tahun 2018 adalah $ 700rb, harga pokok penjualan Harga Pokok Penjualan (COGS) Harga Pokok Penjualan (COGS) mengukur "biaya langsung" yang timbul dalam produksi barang atau jasa apa pun. Ini termasuk biaya material, biaya tenaga kerja langsung, dan biaya overhead pabrik langsung, dan berbanding lurus dengan pendapatan. Ketika pendapatan meningkat, lebih banyak sumber daya dibutuhkan untuk memproduksi barang atau jasa. COGS sering kali (biaya langsung produksi kaos) adalah $ 200rb, dan semua biaya operasional lainnya (seperti penjualan, umum, administrasi (SG&A SG&A SG&A mencakup semua biaya non-produksi yang dikeluarkan oleh perusahaan dalam periode tertentu. Ini termasuk pengeluaran seperti sewa, periklanan, pemasaran,akuntansi, litigasi, perjalanan, makan, gaji manajemen, bonus, dan banyak lagi. Kadang-kadang, mungkin juga termasuk biaya depresiasi), bunga Beban Bunga Beban bunga yang timbul dari perusahaan yang mendanai melalui hutang atau sewa modal. Bunga ditemukan dalam laporan laba rugi, tetapi juga dapat dihitung melalui jadwal hutang. Jadwal harus menguraikan semua bagian utama dari hutang perusahaan di neracanya, dan menghitung bunga dengan mengalikan dan pajak) adalah $ 400k. Hitung margin laba kotor dan bersih untuk Perusahaan XYZ pada tahun 2018.Bunga ditemukan dalam laporan laba rugi, tetapi juga dapat dihitung melalui jadwal hutang. Jadwal harus menguraikan semua bagian utama dari hutang perusahaan di neracanya, dan menghitung bunga dengan mengalikan dan pajak) adalah $ 400k. Hitung margin laba kotor dan bersih untuk Perusahaan XYZ pada tahun 2018.Bunga ditemukan dalam laporan laba rugi, tetapi juga dapat dihitung melalui jadwal hutang. Jadwal harus menguraikan semua bagian utama dari hutang perusahaan di neracanya, dan menghitung bunga dengan mengalikan dan pajak) adalah $ 400k. Hitung margin laba kotor dan bersih untuk Perusahaan XYZ pada tahun 2018.
Laporan laba rugi:
Pendapatan $ 700.000
($ 200.000) harga pokok penjualan
$ 500.000 laba kotor
($ 400.000) biaya lainnya
$ 100,000 laba bersih
Berdasarkan laporan laba rugi di atas, Laporan Laba Rugi merupakan salah satu laporan keuangan inti perusahaan yang menunjukkan laba rugi selama suatu periode waktu. Keuntungan atau kerugian ditentukan dengan mengambil semua pendapatan dan mengurangkan semua biaya dari aktivitas operasi dan non-operasi. Pernyataan ini adalah salah satu dari tiga pernyataan yang digunakan baik dalam keuangan perusahaan (termasuk pemodelan keuangan) dan akuntansi. angka, jawabannya adalah:
Margin kotor sama dengan $ 500k dari laba kotor dibagi dengan $ 700k pendapatan, yang sama dengan 71,4% .
Margin bersih adalah $ 100.000 dari laba bersih dibagi dengan $ 700k pendapatan, yang sama dengan 14,3% .
Berapa margin keuntungan yang baik?
Anda mungkin bertanya pada diri sendiri, "apa margin keuntungan yang baik?" Margin yang baik akan sangat bervariasi menurut industri, tetapi sebagai pedoman umum, margin laba bersih 10% dianggap rata-rata, margin 20% dianggap tinggi (atau “baik”), dan margin 5% rendah. Sekali lagi, pedoman ini sangat bervariasi menurut industri dan ukuran perusahaan, dan dapat dipengaruhi oleh berbagai faktor lainnya.
Rumus margin keuntungan Excel (dan kalkulator)
Di bawah ini adalah tangkapan layar dari kalkulator Excel margin keuntungan Finance. Seperti yang bisa Anda lihat dari gambar, file Excel memungkinkan Anda memasukkan berbagai asumsi selama periode lima tahun. Semua sel dengan font biru dan bayangan abu-abu muda dapat digunakan untuk memasukkan nomor Anda sendiri. Semua sel dengan font hitam adalah rumus dan tidak perlu diedit.
Seperti yang dapat Anda lihat dari screenshot, jika Anda memasukkan pendapatan perusahaan, harga pokok penjualan, dan biaya operasional lainnya, Anda akan secara otomatis mendapatkan margin untuk Laba Kotor, EBITDA EBITDA EBITDA atau Pendapatan Sebelum Bunga, Pajak, Depresiasi, Amortisasi adalah keuntungan perusahaan sebelum pemotongan bersih ini dilakukan. EBITDA berfokus pada keputusan operasi bisnis karena melihat profitabilitas bisnis dari operasi inti sebelum dampak struktur modal. Rumus, Contoh, dan Laba Bersih. EBIT (laba sebelum bunga dan pajak) sama dengan Laba Operasi; EBITDA sedikit lebih halus, mendekati Laba Bersih.
Untuk mengedit kalkulator Excel, Anda dapat menyisipkan atau menghapus baris seperlunya, berdasarkan informasi yang Anda miliki. Misalnya, untuk menambahkan lebih banyak item baris pengeluaran seperti "Gaji dan Upah", cukup sisipkan satu baris untuk masing-masing dan tambahkan nomor yang sesuai.
Unduh Template Gratis
Masukkan nama dan email Anda di formulir di bawah ini dan unduh template gratisnya sekarang!
Lebih Banyak Metrik Kinerja Perusahaan
Saat menganalisis perusahaan, seorang analis yang baik akan melihat berbagai rasio, metrik keuangan, dan ukuran kinerja lainnya. Di bawah ini adalah daftar metrik kinerja yang umum digunakan yang sering dipertimbangkan oleh analis untuk menyusun analisis bisnis yang lengkap dan menyeluruh.
Metrik kinerja tambahan meliputi:
- Tingkat Pertumbuhan Pendapatan
- Return on Equity (ROE Return on Equity (ROE) Return on Equity (ROE) adalah ukuran profitabilitas perusahaan yang mengambil keuntungan tahunan perusahaan (laba bersih) dibagi dengan nilai total ekuitas pemegang saham (yaitu 12%). ROE menggabungkan laporan laba rugi dan neraca karena laba atau laba bersih dibandingkan dengan ekuitas pemegang saham.)
- Return on Assets (ROA Return on Assets & ROA Formula ROA Formula. Return on Assets (ROA) adalah jenis metrik laba atas investasi (ROI) yang mengukur profitabilitas bisnis dalam kaitannya dengan total asetnya. Rasio ini menunjukkan seberapa baik kinerja perusahaan dengan membandingkan laba (laba bersih) yang dihasilkannya dengan modal yang diinvestasikan dalam aset.)
- Tingkat Pengembalian Internal (IRR Tingkat Pengembalian Internal (IRR) Tingkat Pengembalian Internal (IRR) adalah tingkat diskonto yang membuat nilai sekarang bersih (NPV) proyek menjadi nol. Dengan kata lain, ini adalah suku bunga tahunan gabungan yang diharapkan pengembalian yang akan diperoleh dari sebuah proyek atau investasi.)
- Hasil Arus Kas
- Hasil Dividen
- Net Present Value (NPV Net Present Value (NPV) Net Present Value (NPV) adalah nilai dari semua arus kas masa depan (positif dan negatif) selama seluruh umur investasi yang didiskontokan hingga saat ini. Analisis NPV adalah bentuk penilaian intrinsik dan digunakan secara luas di bidang keuangan dan akuntansi untuk menentukan nilai bisnis, keamanan investasi,)
Metrik keuangan mana yang paling penting akan bervariasi menurut perusahaan dan industri. Misalnya, ROE mungkin menjadi metrik utama dalam menentukan kinerja Perusahaan A, sedangkan metrik yang paling membantu dalam menganalisis Perusahaan B mungkin adalah tingkat pertumbuhan pendapatan. Metrik kunci sering kali adalah di mana kinerja perusahaan - seperti yang ditunjukkan oleh metrik - secara substansial berbeda (baik atau lebih buruk) dari sebagian besar pesaingnya. Dengan mempertimbangkan faktor-faktor di atas bersama dengan margin profitabilitas yang tercakup dalam artikel ini, Anda akan berada di jalur yang tepat untuk melakukan analisis keuangan lengkap.
Sumber daya tambahan
Finance adalah penyedia resmi Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Certification. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan program sertifikasi Ferrari, yang dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia . Untuk terus memajukan karier Anda, lihat sumber daya Keuangan tambahan ini:
- Metode Penilaian Metode Penilaian Saat menilai perusahaan sebagai kelangsungan hidup ada tiga metode penilaian utama yang digunakan: analisis DCF, perusahaan pembanding, dan transaksi preseden. Metode penilaian ini digunakan dalam perbankan investasi, penelitian ekuitas, ekuitas swasta, pengembangan perusahaan, merger & akuisisi, leveraged buyout dan keuangan.
- Analisis Laporan Keuangan Analisis Laporan Keuangan Bagaimana melakukan Analisis Laporan Keuangan. Panduan ini akan mengajarkan Anda untuk melakukan analisis laporan keuangan dari laporan laba rugi, neraca, dan laporan arus kas termasuk margin, rasio, pertumbuhan, likuiditas, leverage, tingkat pengembalian dan profitabilitas.
- Marjin EBITDA Marjin EBITDA Marjin EBITDA = EBITDA / Pendapatan. Ini adalah rasio profitabilitas yang mengukur pendapatan yang dihasilkan perusahaan sebelum pajak, bunga, depresiasi, dan amortisasi. Panduan ini memiliki contoh dan template yang dapat diunduh
- Memproyeksikan Item Garis Neraca Memproyeksikan Item Garis Neraca Memproyeksikan item baris neraca melibatkan analisis modal kerja, PP&E, modal bagian hutang dan pendapatan bersih. Panduan ini menjelaskan cara menghitung
