An output/input budget is also known as a performance budget. It is a type of budget that reflects both the funding levels (input) and the expected output from each unit of the organization Types of Organizations This article on the different types of organizations explores the various categories that organizational structures can fall into. Organizational structures . The output/input budgeting method is often used by governments to show the relationship between the taxpayer funds (input) and the output of services provided by the state and federal governments. It mainly focuses on the expected results rather than the funding levels, which leads to optimum use of resources in both the public and the private sector.
Summary
- Output/input budgeting is also referred to as performance budgeting.
- It involves preparing cost and revenue estimates based on the productivity of the units or departments in the organization.
- Output/input budgeting is mainly used by governments and non-profit organizations since they are accountable to taxpayers and donors, respectively.
How an Output/Input Budget is Formulated
An output/input budget is prepared based on the management’s evaluation of the performance of the various units in the organization. Units that generate the highest profitability or results are allocated a larger share of the budget, while the trailing units are allocated fewer inputs. This method of allocating resources aims at making optimum use of scarce resources such as expertise, finances, and use of productive time.
For an output/input budget to be efficient, the organization must continually evaluate the performance of the budget and the productivity of the staff in each financial period Fiscal Year (FY) A fiscal year (FY) is a 12 month or 52 week period of time used by governments and businesses for accounting purposes to formulate annual financial reports. A Fiscal Year (FY) does not necessarily follow the calendar year. It may be a period such as October 1, 2009 – September 30, 2010. . This helps management know the results achieved by each unit of the organization and determine how well they are functioning. Government departments use the results to justify the allocation of different levels of funding to each unit. Since the government relies on taxpayer money to finance its activities, it must ensure that it possesses accurate information on the performance of all departments or projects.
Output/Input Budgeting Process
1. Set objectives
The first step when formulating an output/input budget is to prepare a list of objectives that the organization plans to achieve in the next financial period. For example, the government’s health department may set the goal of achieving 95% healthcare coverage in the next year. The objectives should be clear. They should be clearly communicated to the employees who are responsible for the successful implementation of the objectives.
2. Identify projects or units to fulfill the objectives
After identifying the objectives, the next step is to identify the programs, projects, or units to implement the objectives. The department should secure the required resources such as finances, infrastructure, and expertise to accomplish the set goals.
Dengan menggunakan contoh cakupan layanan kesehatan di atas, pemerintah dapat menetapkan tujuan penerapan 95% tujuan cakupan layanan kesehatan ke salah satu program di bawah departemen kesehatan. Unit tersebut harus memiliki rekam jejak yang positif dalam berhasil melaksanakan arahan pemerintah di sektor perawatan kesehatan. Pemerintah harus dapat mengakses cukup keuangan, personel, dan sumber daya lain yang diperlukan untuk mendaftarkan warga negara ke dalam program perawatan kesehatan nasional.
3. Kembangkan kriteria kinerja
Manajemen harus mengembangkan kriteria yang akan digunakan untuk mengevaluasi kinerja program atau unit. Kriterianya bisa dalam hal jumlah jam kerja, jumlah pendaftaran ke suatu program, atau pencapaian target kinerja tertentu KPI Angkatan Kerja Bagaimana kita bisa memantau angkatan kerja? Pemerintah dan ekonom biasanya mengacu pada tiga indikator kinerja utama (KPI) untuk menilai kekuatan angkatan kerja suatu negara. Misalnya, keberhasilan cakupan layanan kesehatan 95% dapat dievaluasi berdasarkan jumlah warga yang terdaftar dalam program tersebut.
4. Siapkan rencana keuangan untuk setiap proyek
Langkah selanjutnya adalah menyiapkan rencana keuangan untuk setiap program atau unit. Jika beberapa program atau unit terlibat, manajemen harus mengalokasikan dana sesuai dengan profitabilitas atau kebutuhan sumber daya setiap proyek. Unit yang diharapkan menghasilkan hasil terbesar harus mendapatkan alokasi anggaran yang lebih besar, dibandingkan dengan unit lain yang menghasilkan hasil menengah hingga rendah. Alokasi kemudian harus dijumlahkan untuk mendapatkan anggaran keseluruhan untuk organisasi.
5. Menilai kinerja setiap proyek terhadap kinerja yang dianggarkan
Organisasi harus melakukan evaluasi berkala terhadap kinerja setiap unit atau program untuk menentukan seberapa baik kinerjanya terhadap kinerja yang dianggarkan. Manajemen sebaiknya merumuskan pendekatan evaluasi yang sistematis untuk menjaga konsistensi dalam evaluasi dari satu periode ke periode lainnya. Kinerja dievaluasi terhadap kriteria yang dikembangkan oleh manajemen untuk setiap unit organisasi atau program.
6. Penyimpangan yang benar
Evaluasi tersebut menunjukkan unit yang berada di jalur untuk mencapai target yang ditetapkan, serta unit yang tertinggal. Unit yang berkinerja baik harus dipuji karena kinerjanya yang baik, sedangkan unit yang lambat dalam mencapai target yang ditetapkan harus ditinjau ulang dan ada tindakan korektif yang harus disarankan. Manajemen dapat mengidentifikasi faktor-faktor yang memperlambat kinerja dan menyarankan cara-cara untuk memecahkan masalah dan memulihkan kinerja normal.
Kelebihan Penganggaran Output / Input
Berikut ini adalah beberapa keuntungan dari anggaran keluaran / masukan:
1. Akuntabilitas yang lebih baik
Entitas pemerintah mengandalkan uang pembayar pajak untuk mendanai aktivitas mereka, yang berarti mereka perlu menunjukkan bagaimana uang tersebut dibelanjakan. Rasa tanggung jawab seperti itu membuat karyawan bertanggung jawab dengan mengukur tujuan tertentu berdasarkan kepentingannya dan jumlah uang yang dialokasikan untuk itu. Para wajib pajak tertarik untuk mengetahui apakah dananya telah digunakan dengan benar; entitas pemerintah harus mempublikasikan hasilnya.
2. Peningkatan kinerja
Anggaran keluaran / masukan mengalokasikan bagian dana yang lebih besar untuk departemen atau proyek dengan hasil tertinggi berdasarkan kinerja tahun sebelumnya. Praktik tersebut dapat memotivasi departemen untuk terus meningkatkan kinerja mereka, sementara mereka yang memiliki hasil tertinggi akan bekerja keras untuk mempertahankan posisi puncaknya. Akibatnya organisasi akan mengalami efisiensi operasional dari satu periode ke periode berikutnya.
Kontra Penganggaran Output / Input
1. Mudah dimanipulasi
Anggaran kinerja mudah dimanipulasi, dan karyawan dapat memanipulasi data untuk memenuhi target spesifik yang diharapkan oleh manajemen. Ini dapat memengaruhi jumlah dana yang dialokasikan ke departemen tertentu, karena setiap departemen bersaing untuk mengalahkan satu sama lain. Organisasi harus menerapkan sistem kontrol internal yang kuat untuk mencegah manipulasi catatan oleh staf.
Sumber Daya Lainnya
Finance adalah penyedia resmi Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Certification. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan program sertifikasi Ferrari, yang dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia . Untuk terus memajukan karier Anda, sumber daya Keuangan tambahan di bawah ini akan berguna:
- Penganggaran Bottom-up Penganggaran Bottom-up Penganggaran bottom-up adalah metode penganggaran yang dimulai di tingkat departemen, naik ke tingkat atas. Setiap departemen dalam organisasi diharuskan untuk menyusun daftar hal-hal yang dibutuhkan, proyek yang direncanakan untuk dilaksanakan pada periode keuangan berikutnya, dan perkiraan biaya. Perkiraan dari semua departemen kemudian dijumlahkan untuk mendapatkan anggaran perusahaan secara keseluruhan.
- Belanja Modal Belanja Modal Belanja modal mengacu pada dana yang digunakan oleh perusahaan untuk pembelian, perbaikan, atau pemeliharaan aset jangka panjang untuk meningkatkan efisiensi atau kapasitas perusahaan. Aset jangka panjang biasanya berbentuk fisik dan memiliki masa manfaat lebih dari satu periode akuntansi.
- Penganggaran dengan Negosiasi Penganggaran Negosiasi Penganggaran negosiasi adalah proses penganggaran yang menggabungkan penganggaran top-down dan penganggaran bottom-up. Proses penganggaran yang dinegosiasikan tidak memaksakan proses penyusunan anggaran pada satu tingkat, melainkan memungkinkan adanya tanggung jawab bersama antara atasan dan bawahan.
- Jenis Anggaran Jenis Anggaran Ada empat jenis metode penganggaran umum yang digunakan perusahaan: (1) inkremental, (2) berbasis aktivitas, (3) proposisi nilai, dan (4) berbasis nol. Itu
