Ide mengelola risiko dalam investment banking mungkin tampak cukup mudah, tetapi untuk membahas topik ini sepenuhnya, mari kita mulai dengan gambaran singkat tentang apa yang diperlukan dalam pengertian umum. Manajemen risiko memerlukan perlindungan aset keuangan dari kerugian. Untuk melakukan ini, perilaku atau strategi berisiko harus diidentifikasi dan dihindari.
Dalam kasus tertentu, perilaku berisiko diperlukan, khususnya dalam hal dunia keuangan. Untuk tujuan ini, strategi atau taktik yang meminimalkan dampak dari perilaku berisiko harus digunakan.
Manajemen Risiko dan Perbankan Investasi
Dalam hal pengendalian internal, manajemen risiko merupakan inti dari industri perbankan investasi. Ada dua faktor utama yang harus dipertimbangkan bank dalam hal manajemen risiko:
- Kemungkinan dan / atau kemungkinan terjadinya sesuatu yang negatif berdasarkan strategi investasi atau investasi. Berinvestasi: Panduan Pemula Panduan Keuangan untuk Pemula dari Keuangan akan mengajarkan Anda dasar-dasar berinvestasi dan bagaimana memulai. Pelajari tentang berbagai strategi dan teknik untuk perdagangan, dan tentang pasar keuangan yang berbeda tempat Anda dapat berinvestasi.
- Berapa banyak kejadian negatif dapat atau akan merugikan bank
Strategi atau program manajemen risiko yang tepat sangat penting bagi setiap bank investasi. Ini harus menjadi faktor utama dalam bagaimana bank berfungsi setiap hari. Bank ingin mencegah kerugian besar bagi diri mereka sendiri atau melakukan lindung nilai terhadap kerugian besar. Ini juga bertujuan untuk mencegah klien kehilangan uang.
Jika kerugian diteruskan ke klien, strategi manajemen risiko yang tepat membantu mengekang pukulan finansial kepada klien. Hal terakhir yang ingin dilakukan oleh bank investasi adalah mendorong klien ke dalam situasi kewajiban keuangan jika mereka tidak mampu membayar. Ini buruk bagi klien dan, pada gilirannya, menjadi buruk bagi bank dalam hal memulihkan pembayaran.
Risiko Yang Harus Dikelola
Karena bank investasi berinvestasi dalam berbagai sekuritas. Sekuritas Publik, atau sekuritas yang dapat dipasarkan, adalah investasi yang secara terbuka atau mudah diperdagangkan di pasar. Sekuritas dapat berupa ekuitas atau berbasis hutang. di semua level pasar, ada juga berbagai jenis risiko. Berikut ini hanyalah beberapa di antaranya:
1. Risiko pasar
Risiko pasar, juga dikenal sebagai risiko makro, tidak dapat dihindari dan, oleh karena itu, menjadi perhatian utama bagi bank investasi. Risiko pasar dapat diartikan sebagai risiko kerugian akibat variabel-variabel yang ada di pasar. Variabel-variabel tersebut meliputi nilai tukar, inflasi, dan risiko suku bunga. Risiko Suku Bunga Risiko suku bunga adalah probabilitas penurunan nilai suatu aset akibat fluktuasi suku bunga yang tidak terduga. Risiko suku bunga sebagian besar dikaitkan dengan aset pendapatan tetap (misalnya obligasi) daripada dengan investasi ekuitas. .
2. Faktor risiko eksternal
Faktor risiko eksterior, seperti risiko kredit, terjadi terutama ketika bank investasi memenuhi peran perantara over the counter (OTC) Over-the-Counter (OTC) Over-the-counter (OTC) adalah perdagangan sekuritas antara dua. pihak lawan yang dieksekusi di luar bursa formal dan tanpa pengawasan dari regulator bursa. Perdagangan OTC dilakukan di pasar over-the-counter (tempat terdesentralisasi tanpa lokasi fisik), melalui jaringan dealer. perdagangan. Sisi negatif dari risiko tersebut ikut bermain jika rekanan dalam transaksi gagal melakukan pembayarannya. Ini juga bisa terjadi jika klien - setelah dibiayai oleh bank - gagal melakukan pembayaran bunga atau membayar kembali jumlah pokok. Untuk mengelola risiko, bank harus melakukan proses pemilihan pinjaman yang cukup ketat;hanya kandidat paling berkualitas yang harus ditawarkan pendanaan.
Poin Penting
Manajemen risiko sangat penting dalam keuangan. Dalam dunia perbankan investasi, strategi manajemen risiko yang efektif sangat penting untuk keuntungan bank. Lebih dari itu, bagaimanapun, jika sebuah bank investasi gagal untuk mengelola risikonya dengan baik, ia tidak hanya akan merugi secara finansial tetapi juga berpotensi untuk kehabisan operasi.
Sumber Daya Lainnya
Finance adalah penyedia resmi Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Certification. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan program sertifikasi Ferrari, yang dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia . Melalui kursus, pelatihan, dan latihan pemodelan keuangan, siapa pun di dunia ini dapat menjadi analis yang hebat.
Untuk terus belajar dan memajukan karier Anda, sumber daya Keuangan tambahan di bawah ini akan berguna:
- Perantara Keuangan Perantara Keuangan Perantara keuangan mengacu pada lembaga yang bertindak sebagai perantara antara dua pihak untuk memfasilitasi transaksi keuangan. Lembaga yang biasa disebut perantara keuangan antara lain bank umum, bank investasi, reksa dana, dan dana pensiun.
- Loss Aversion Loss Aversion Loss aversion adalah kecenderungan dalam perilaku keuangan di mana investor sangat takut akan kerugian sehingga mereka fokus pada upaya untuk menghindari kerugian daripada membuat keuntungan. Semakin banyak seseorang mengalami kerugian, semakin besar kemungkinan mereka menjadi rentan terhadap penolakan kerugian.
- Value at Risk (VAR) Value at Risk (VaR) Value at Risk (VaR) memperkirakan risiko investasi. VaR mengukur potensi kerugian yang dapat terjadi dalam portofolio investasi selama periode waktu tertentu.
- Volatilitas Volatilitas Volatilitas adalah ukuran tingkat fluktuasi harga sekuritas dari waktu ke waktu. Ini menunjukkan tingkat risiko yang terkait dengan perubahan harga sekuritas. Investor dan pedagang menghitung volatilitas sekuritas untuk menilai variasi harga sebelumnya
