Apa itu Standby Fee?

Biaya siaga adalah istilah yang digunakan dalam industri perbankan Investment Banking Investment banking adalah divisi dari bank atau lembaga keuangan yang melayani pemerintah, perusahaan, dan lembaga dengan menyediakan layanan konsultasi penjaminan emisi (peningkatan modal) dan merger dan akuisisi (M&A). Bank investasi bertindak sebagai perantara untuk merujuk pada jumlah yang dibayarkan peminjam kepada pemberi pinjaman untuk mengkompensasi komitmen pemberi pinjaman untuk meminjamkan dana. Peminjam memberikan kompensasi kepada pemberi pinjaman untuk menjamin pinjaman pada tanggal tertentu di masa depan. Sebagai gantinya, pemberi pinjaman memberikan jaminan bahwa ia akan memberikan jumlah pinjaman yang disepakati pada tanggal tertentu di masa depan dengan tingkat suku bunga yang disepakati. Suku Bunga Tingkat bunga mengacu pada jumlah yang dibebankan oleh pemberi pinjaman kepada peminjam untuk segala bentuk hutang. diberikan,umumnya dinyatakan sebagai persentase dari kepala sekolah. , bahkan jika ada perubahan di pasar keuangan untuk sementara.

Biaya Siaga

Dalam perjanjian pinjaman, biaya siaga sebagian besar terkait dengan jalur kredit yang tidak terpakai yang dapat digunakan oleh peminjam di masa depan. Peminjam mengambil keuntungan dari jalur kredit pemberi pinjaman jika tidak ada persyaratan kredit pilihan yang dapat diakses dari pemberi pinjaman. Jika peminjam gagal untuk menutup pinjaman dalam jangka waktu yang disepakati atau melanggar ketentuan pinjaman, biaya siaga akan hangus untuk kepentingan pemberi pinjaman.

Biaya Standby vs. Suku Bunga dalam Perjanjian Pinjaman

Perhitungan

Istilah “standby fee” dan “suku bunga” seringkali membingungkan karena kesamaan dan penggunaannya dalam memberikan kredit. Perbedaan utama antara kedua istilah ini terletak pada cara penghitungannya. Sementara biaya siaga dihitung berdasarkan jumlah kredit yang tidak terpakai yang dimiliki peminjam dengan kreditur, tingkat bunga dihitung berdasarkan jumlah kredit yang telah dicairkan kepada peminjam. Tingkat bunga pinjaman dapat dihitung sebagai pembayaran berkala tetap atau sebagai persentase pinjaman dengan dasar saldo berkurang.

Jadwal pembayaran

Perbedaan lain antara kedua persyaratan ini adalah jadwal pembayaran Debt Schedule Jadwal hutang menjabarkan semua hutang yang dimiliki bisnis dalam jadwal berdasarkan jatuh tempo dan tingkat bunganya. Dalam pemodelan keuangan, beban bunga mengalir. Biaya siaga dibayarkan kepada pemberi pinjaman sebagai biaya satu kali ketika pemberi pinjaman telah berjanji untuk memberikan kredit kepada peminjam. Biaya tersebut dibayarkan terlepas dari apakah peminjam mengambil pinjaman atau tidak, selama pemberi pinjaman telah menjamin untuk memberikan pinjaman dalam jangka waktu yang ditentukan.

Di sisi lain, bunga dibebankan pada jumlah pinjaman yang diberikan dan diberikan kepada peminjam. Pembayaran bunga dilakukan secara berkala sesuai dengan suku bunga dan jadwal yang disepakati, seperti pembayaran bulanan atau kuartalan.

Contoh: Biaya Siaga dalam Perjanjian Pinjaman

Bank ABC mewajibkan semua peminjam untuk membayar biaya siaga 0,25% atas jumlah kredit yang dipinjam. Asumsikan bahwa Perusahaan XYZ, yang berurusan dengan pemrosesan anggur, ingin mendapatkan pinjaman sebesar $ 1 juta untuk memfasilitasi akuisisi EFG Perusahaan, yang berhubungan dengan pembuatan gelas anggur.

Bank ABC akan mengirimkan surat komitmen kepada Perusahaan XYZ yang merinci persyaratan pinjaman, biaya siaga, dan biaya lain yang terkait dengan pinjaman tersebut. Jika peminjam setuju dengan persyaratan pinjaman, ia akan menandatangani dan mengembalikan surat komitmen, bersama dengan biaya siaga sebesar $ 2.500.

Contoh: Biaya Siaga dalam Hipotek

Dalam industri real estat Real Estat Real estat adalah properti yang terdiri dari tanah dan perbaikan, yang meliputi bangunan, perlengkapan, jalan, bangunan, dan sistem utilitas. Hak milik memberikan hak kepemilikan atas tanah, perbaikan, dan sumber daya alam seperti mineral, tumbuhan, hewan, air, dll., Pemberi pinjaman hipotek sering menilai kemampuan klien mereka untuk membayar kembali hipotek sebelum memutuskan apakah akan memajukan kredit. Selain bunga yang dibebankan pada hipotek, pemberi pinjaman mungkin meminta pemberi pinjaman untuk membayar biaya siaga atau komitmen sebagai gantinya pemberi pinjaman setuju untuk tetap membuka jalur kredit di masa depan. Namun, biaya tersebut dapat dipandang berbeda oleh pemberi pinjaman yang berbeda. Beberapa pemberi pinjaman mungkin menganggap biaya komitmen sebagai biaya umum untuk pemrosesan pinjaman,sementara orang lain mungkin melihatnya sebagai biaya untuk proses penjaminan emisi.

Skenario lain di mana biaya siaga berlaku di real estat adalah ketika peminjam percaya bahwa suku bunga kemungkinan akan naik di masa depan ketika mereka mungkin perlu mengambil hipotek. Hipotek Hipotek adalah pinjaman - yang disediakan oleh pemberi pinjaman hipotek atau bank - yang memungkinkan individu untuk membeli rumah. Meskipun dimungkinkan untuk mengambil pinjaman untuk menutupi seluruh biaya rumah, lebih umum untuk mendapatkan pinjaman sekitar 80% dari nilai rumah. . Peminjam dapat membuat perjanjian dengan pemberi pinjaman untuk mengunci suku bunga saat ini dengan membayar biaya komitmen. Perjanjian tersebut memastikan bahwa ketika peminjam mengambil hipotek di masa mendatang, hipotek akan dibebankan pada tingkat bunga yang berlaku pada saat membayar biaya siaga.

Biaya tersebut digabungkan dengan biaya penutupan lainnya yang dibayarkan oleh peminjam pada tanggal penutupan. Namun, jika tingkat suku bunga turun lebih lanjut pada tanggal tersebut di masa mendatang, peminjam akan tetap dikenakan suku bunga yang disepakati. Ini berarti bahwa peminjam dapat dipaksa untuk menemukan persyaratan hipotek yang lebih baik dengan pemberi pinjaman lain dan kehilangan biaya siaga.

Komitmen Penjamin Emisi Siaga

Saat menerbitkan saham ke publik, perusahaan yang menerbitkan saham dan penjamin emisi yang ditugaskan untuk mengawasi penawaran saham mengadakan perjanjian formal yang disebut sebagai komitmen siaga. Dalam perjanjian tersebut, penjamin emisi setuju untuk menjamin penerbitan sekunder Penawaran Sekunder Di bidang keuangan, penawaran sekunder adalah ketika sejumlah besar saham perusahaan publik dijual dari satu investor ke investor lain di pasar sekunder. Dalam kasus seperti itu, perusahaan publik tidak menerima uang tunai atau menerbitkan saham baru. saham kepada publik dengan persyaratan tertentu yang disepakati. Penjamin emisi kemudian dibayar biaya komitmen untuk jasa penjaminan emisi terlepas dari jumlah saham yang dijual.

Biaya komitmen dapat diatur sedemikian rupa sehingga biaya awal dibayarkan di awal, diikuti dengan pembayaran mingguan selama periode penawaran. Biaya tersebut mewakili pembayaran minimum yang diperoleh penjamin emisi untuk melakukan penawaran.

Kadang-kadang, penjaminan emisi siaga Dalam investasi perbankan, penjaminan emisi adalah proses di mana bank mengumpulkan modal untuk klien (korporasi, lembaga, atau pemerintah) dari investor dalam bentuk ekuitas atau efek hutang. Artikel ini bertujuan untuk memberikan pemahaman yang lebih baik kepada pembaca tentang peningkatan modal atau perjanjian proses penjaminan dapat menyediakan pembayaran biaya tambahan di atas biaya komitmen. Misalnya, jika penjamin emisi menjamin untuk membeli saham yang tidak terjual, penerbit dapat setuju untuk membayar biaya tambahan untuk mengkompensasi tindakan penjamin emisi. Biaya tambahan disebut sebagai biaya siaga. Penerbit membutuhkan kepastian dana, dan biaya siaga membantu memastikan bahwa penerbit mendapatkan semua modal yang direncanakan untuk dikumpulkan dari masalah tersebut.

Bacaan Terkait

Finance adalah penyedia resmi Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Certification. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan program sertifikasi Ferrari, yang dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia . Untuk terus memajukan karier Anda, sumber daya Keuangan tambahan di bawah ini akan berguna:

  • Letter of Commitment Letter of Commitment Letter of Commitment adalah perjanjian formal yang mengikat antara pemberi pinjaman dan peminjam. Ini menguraikan syarat dan ketentuan pinjaman dan sifat pinjaman prospektif. Ini berfungsi sebagai perjanjian yang memulai proses pinjaman pinjaman resmi.
  • Biaya Retainer Biaya Retainer Biaya retainer adalah biaya di muka yang dibayarkan oleh seseorang untuk layanan penasihat, konsultan, pengacara, pekerja lepas, atau profesional lainnya.
  • Biaya Sukses Biaya Sukses Dalam keuangan, biaya sukses adalah komisi yang dibayarkan kepada penasihat (biasanya bank investasi) untuk berhasil menyelesaikan transaksi. Biaya bergantung pada keberhasilan membantu klien mencapai tujuan mereka, dan dengan demikian menyelaraskan kepentingan klien dan penasihat. Biasanya merupakan persentase dari nilai transaksi
  • Kredit Dagang Kredit Dagang Kredit perdagangan adalah kesepakatan atau kesepahaman antara agen yang melakukan bisnis satu sama lain yang memungkinkan terjadinya pertukaran barang dan jasa.

Direkomendasikan

Apakah Crackstreams dimatikan?
2022
Apakah pusat komando MC aman?
2022
Apakah Taliesin meninggalkan peran penting?
2022