Strategi beli dan bangun adalah ketika perusahaan memperluas operasinya dengan mengakuisisi perusahaan platform dengan keahlian yang dikembangkan yang kemudian dapat dibangunnya. Ketika sebuah bisnis membutuhkan pertumbuhan dan ekspansi, ada beberapa kemungkinan yang perlu dipertimbangkan. Perusahaan dapat mengembangkan kapabilitas internalnya yang akan mendorong ekspansi, atau dapat membeli bisnis dengan keahlian yang telah dikembangkan di bidang spesialisasi tersebut dan membangunnya lebih lanjut. Strategi Beli dan Bangun mengadopsi opsi terakhir. Efeknya dapat menciptakan nilai yang besar karena operasi dari beberapa perusahaan kecil bergabung untuk menambah nilai bagi perusahaan baru. Namun, keberhasilan kombinasi sangat bergantung pada perusahaan platform, yang dapat mengakibatkan kehancuran nilai jika strategi tidak dijalankan dengan benar.
Manfaat Beli dan Bangun
Strategi beli dan bangun memberikan banyak manfaat. Strategi adalah platform bagi organisasi untuk berkembang dan tumbuh. Ini memungkinkan organisasi untuk berkembang melalui akuisisi yang menambah nilai bisnis mereka. Pengembangan keterampilan dalam pengaturan organisasi Perencanaan Suksesi Perencanaan suksesi mengacu pada proses di mana karyawan direkrut dan dikembangkan dengan tujuan mengisi peran kunci dalam suatu organisasi. Ini membutuhkan waktu dan menyangkal organisasi memiliki keahlian yang dibutuhkan untuk berkembang. Namun, kali ini bisa dihemat melalui perolehan strategi semacam itu. Pertumbuhan organisasi membutuhkan keterampilan dan keahlian yang mendukung melakukan bisnis dan berhasil memperluas ke pasar lain. Kerugian dari strategi ini adalah akan mengurangi jumlah sumber daya dari waktu ke waktu.
Bisnis yang diakuisisi, sampai batas tertentu, menentukan keberhasilan merger. Saat membeli perusahaan yang sudah ada, perusahaan harus mencari perusahaan yang dapat bekerja sama sebagai tim karena lebih mudah untuk berkembang bersama sebagai sebuah tim. Strategi beli dan bangun adalah umum di antara perusahaan ekuitas swasta Top 10 Perusahaan Ekuitas Swasta Siapa 10 perusahaan ekuitas swasta teratas di dunia? Daftar sepuluh perusahaan PE terbesar kami, diurutkan berdasarkan total modal yang dikumpulkan. Strategi umum dalam PE termasuk leveraged buyout (LBO), modal ventura, modal pertumbuhan, investasi tertekan, dan modal mezanin. dengan jangka waktu penahanan yang pendek antara tiga sampai lima tahun. Ketika investor memasukkan dananya ke ekuitas swasta, mereka melakukannya dengan mengharapkan jumlah bunga yang wajar setelah jangka waktu yang disepakati.Ketersediaan dana ini untuk investasi jangka pendek mendukung preferensi perusahaan ekuitas swasta untuk membeli dan membangun model bisnis.
Proses akuisisi cukup menantang karena sifat sensitif dari proses integrasi perusahaan. Oleh karena itu, proses implementasi membutuhkan ketelitian terbaik untuk menekan tombol yang tepat agar strategi dapat bekerja. Tim manajemen harus sesuai karena mereka menjalankan seluruh portofolio perusahaan.
Faktor yang Perlu Dipertimbangkan dalam Strategi Beli dan Bangun
1. Nilai kapabilitas
Saat terlibat dalam proses pertumbuhan, perusahaan harus terlebih dahulu menilai kemampuannya untuk membiayai dan mengelola entitas kecil yang bersatu melalui strategi beli dan bangun. Entitas tertentu dapat dengan nyaman mendukung akuisisi platform dan perusahaan semacam itu sementara yang lain tidak. Pendekatan yang diadopsi perusahaan harus sesuai dengan rencana pertumbuhan dan ekspansi. Pertumbuhan adalah strategi jangka panjang, dan setiap entitas harus bertujuan memperluas ke pasar dan lokalitas lain, yang harus tercermin dalam peningkatan pendapatan dan keuntungan. Namun, kesalahan perhitungan apa pun dapat menyebabkan entitas menurun daripada membaik, karena strategi pertumbuhan dan ekspansi yang salah.
2. Luncurkan secara strategis
Akuisisi dan, kemudian, integrasi perusahaan platform dengan perusahaan lain bisa menjadi tugas berat jika tidak dipikirkan dengan matang. Oleh karena itu, prosesnya harus secara strategis menangani setiap akuisisi secara tunggal dan hati-hati. Setiap akuisisi harus secara hati-hati dimasukkan ke dalam grup dengan hati-hati tanpa terburu-buru untuk mengakuisisi perusahaan berikutnya. Hal ini memastikan bahwa manajemen membuat pilihan yang tepat dari perusahaan yang juga berbaur sempurna dengan entitas lain yang diakuisisi. Jika tidak, organisasi akan didasarkan pada fondasi yang goyah, yang dapat menyebabkan kegagalan.
3. Berinvestasi di Industri yang tepat
Industri, sebagian besar, menentukan apakah strategi beli dan bangun akan berhasil. Beberapa industri dicirikan oleh kurangnya kematangan dan profitabilitas, terutama untuk investasi jangka pendek. Tim manajemen harus memilih sektor menguntungkan yang akan tumbuh, berkembang, dan berkembang dalam waktu singkat. Selain itu, perusahaan platform harus paling sesuai untuk sektor yang dimaksud. Keahlian tersebut akan memandu organisasi menuju masa depan yang menguntungkan jika industrinya tepat. Oleh karena itu, perusahaan yang diakuisisi harus terkait dengan sektor ini, yang memastikan pencampuran cepat dan menghemat waktu dan uang.
4. Mendapatkan nilai dari merger
Salah satu tujuan utama dari strategi beli dan bangun adalah penambahan nilai. Ketika entitas yang lebih kecil diperoleh dan digabungkan ke dalam sebuah organisasi, kombinasi yang dihasilkan harus cocok. Perusahaan yang diakuisisi harus saling melengkapi dan menambah nilai pada entitas gabungan. Misalnya, menggabungkan perusahaan yang lebih kecil akan membuat biaya menjalankan bisnis lebih rendah, mengurangi biaya operasional, dan meningkatkan volume keuntungan. Fokus utama bisnis apa pun adalah menghasilkan keuntungan yang wajar dan membayar iuran mereka tanpa kesulitan. Perluasan juga merupakan prioritas, tetapi waktu dan strategi peluncuran itu penting.
5. Prioritaskan pelanggan
Pelanggan adalah komponen penting dari bisnis apa pun karena mereka menghasilkan penjualan, keuntungan, pengeluaran, dan kemapanan itu sendiri. Bisnis harus memprioritaskan kesejahteraan pelanggannya karena, tanpa mereka, tidak akan ada bisnis untuk ditransaksikan. Saat membuat perubahan apa pun pada bisnis, seperti memasukkan komponen kecil baru melalui model beli dan bangun, pelanggan harus diberi tahu tentang niat tersebut sebelumnya.
Setiap perusahaan kecil yang diakuisisi harus bekerja untuk menarik dan mempertahankan pelanggan setia mereka ke dalam model bisnis gabungan. Tunjukkan kepedulian mereka dan yakinkan mereka tentang manfaat perubahan yang terjadi dalam bisnis. Di akhir latihan strategi beli dan bangun, pelanggan harus merasa yakin bahwa langkah itu perlu. Pelanggan setia juga dapat diberikan potongan harga dan hadiah untuk menyebarkan citra positif organisasi.
Sumber Daya Lainnya
Untuk mempelajari lebih lanjut dan memajukan karier Anda, lihat sumber daya Keuangan berikut:
- Proses Merger & Akuisisi Proses Merger Akuisisi M&A Panduan ini membawa Anda melalui semua langkah dalam proses M&A. Pelajari bagaimana merger dan akuisisi dan kesepakatan diselesaikan. Dalam panduan ini, kami akan menguraikan proses akuisisi dari awal hingga akhir, berbagai jenis pengakuisisi (pembelian strategis vs. finansial), pentingnya sinergi, dan biaya transaksi.
- Analisis Konsekuensi M&A Analisis Konsekuensi Merger Analisis konsekuensi merger menilai dampak keuangan yang mungkin ditimbulkan oleh merger atau akuisisi terhadap perusahaan. Ini harus dipertimbangkan dengan cermat sebelumnya
- Aliansi Strategis Aliansi Strategis Aliansi strategis adalah kesepakatan antara perusahaan independen untuk bekerja sama dalam pembuatan, pengembangan, atau penjualan produk dan jasa.
- Jenis Sinergi Jenis Sinergi M&A sinergi dapat terjadi dari penghematan biaya atau peningkatan pendapatan. Ada berbagai jenis sinergi dalam merger dan akuisisi. Panduan ini memberikan contoh. Sinergi adalah efek yang meningkatkan nilai perusahaan gabungan di atas nilai gabungan dari dua perusahaan yang terpisah. Sinergi mungkin timbul dalam transaksi M&A
