Strategi makro global adalah strategi investasi dan perdagangan yang didasarkan pada interpretasi peristiwa ekonomi makro besar pada skala nasional, regional, dan global. Untuk keberhasilan implementasi strategi makro global, pengelola dana menganalisis berbagai faktor makroekonomi dan geopolitik. Ini termasuk suku bunga Suku Bunga Suku bunga mengacu pada jumlah yang dibebankan oleh pemberi pinjaman kepada peminjam untuk segala bentuk hutang yang diberikan, umumnya dinyatakan sebagai persentase dari pokok. , nilai tukar mata uang, tingkat perdagangan internasional, peristiwa politik, dan hubungan internasional.
Tidak seperti banyak strategi investasi lainnya, strategi pasar global berfokus pada risiko sistematis Risiko Sistematis Risiko sistematik adalah bagian dari risiko total yang disebabkan oleh faktor-faktor di luar kendali perusahaan atau individu tertentu. Risiko sistematis disebabkan oleh faktor-faktor yang berada di luar organisasi. Semua investasi atau sekuritas memiliki risiko sistematis dan oleh karena itu, ini merupakan risiko yang tidak dapat didiversifikasi. pasar.
Strategi makro global biasanya digunakan oleh hedge fund dan reksa dana Reksa dana Reksa dana adalah kumpulan uang yang dikumpulkan dari banyak investor untuk tujuan investasi di saham, obligasi, atau sekuritas lainnya. Reksa dana dimiliki oleh sekelompok investor dan dikelola oleh para profesional. Pelajari tentang berbagai jenis dana, cara kerjanya, dan manfaat serta pengorbanan berinvestasi di dalamnya. Dana yang memanfaatkan strategi makro global adalah dana yang paling sedikit dibatasi. Artinya, mereka memiliki kemampuan untuk berinvestasi dalam berbagai aset di seluruh dunia.
Jenis Strategi Makro Global
Strategi makro global dapat diklasifikasikan berdasarkan faktor makroekonomi yang utamanya digunakan. Ada tiga kategori utama:
# 1 Strategi mata uang
Ini adalah strategi yang didasarkan pada penilaian kekuatan relatif satu mata uang terhadap mata uang lainnya. Strategi mata uang memperhatikan dengan cermat kebijakan moneter dan suku bunga jangka pendek di berbagai negara.
Instrumen utama yang digunakan dalam strategi semacam itu adalah mata uang dan derivatif mata uang (misalnya, mata uang berjangka). Strategi mata uang dapat memberikan keuntungan yang menguntungkan karena dapat diperdagangkan dengan leverage. Namun, leverage yang tinggi juga membuat perdagangan sangat berisiko.
# 2 Strategi tingkat bunga
Jenis strategi makro global ini berfokus pada tingkat suku bunga utang negara. Dalam strategi seperti itu, penekanan kuat ditempatkan pada kebijakan moneter suatu negara, serta situasi ekonomi dan politiknya. Instrumen keuangan yang paling umum digunakan dalam strategi ini adalah hutang pemerintah (misalnya, US Treasury Bills Treasury Bills (T-Bills) Treasury Bills (atau singkatnya T-Bills) adalah instrumen keuangan jangka pendek yang diterbitkan oleh US Treasury dengan jangka waktu jatuh tempo mulai dari beberapa hari hingga 52 minggu (satu tahun). Mereka dianggap sebagai investasi teraman karena didukung oleh kepercayaan penuh dan kredit dari Pemerintah Amerika Serikat.) dan derivatif berdasarkan sekuritas tersebut.
# 3 Strategi indeks saham
Strategi ini memberi perhatian pada kinerja indeks ekuitas negara tertentu. Selain indeks saham, manajer investasi dapat menggunakan indeks komoditas. Strategi indeks saham biasanya dieksekusi menggunakan berbagai derivatif pada indeks ekuitas.
Jenis Dana Makro Global
Selain perbedaan strategi, dana makro global diklasifikasikan menurut gaya penerapan strategi. Tiga jenis utama dana makro global adalah:
# 1 Diskresioner
Konstruksi portofolio didasarkan pada analisis fundamental manajer dana. Ini adalah jenis dana makro global yang paling fleksibel di mana manajer dana dapat menggunakan semua jenis aset.
# 2 Penasihat Perdagangan Komoditas (CTA)
Portofolio reksa dana dibangun dengan menggunakan algoritma berbasis harga dan mengikuti tren.
# 3 Sistematis
Aset dipilih berdasarkan analisis fundamental, tetapi alokasi portofolio ditentukan oleh algoritme perdagangan.
Bacaan Terkait
Terima kasih telah membaca penjelasan Keuangan tentang strategi makro global. Finance adalah penyedia resmi Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA) ™ FMVA® Certification. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan program sertifikasi Ferrari, yang dirancang untuk mengubah siapa pun menjadi analis keuangan kelas dunia. Untuk terus mempelajari dan mengembangkan pengetahuan Anda tentang analisis keuangan, kami sangat merekomendasikan sumber daya tambahan di bawah ini:
- Berinvestasi: Panduan Pemula Berinvestasi: Panduan Pemula Panduan Keuangan Berinvestasi untuk Pemula akan mengajarkan Anda dasar-dasar berinvestasi dan bagaimana memulai. Pelajari tentang berbagai strategi dan teknik untuk perdagangan, dan tentang pasar keuangan yang berbeda tempat Anda dapat berinvestasi.
- Kebijakan Moneter Kebijakan Moneter Kebijakan moneter adalah kebijakan ekonomi yang mengatur ukuran dan tingkat pertumbuhan jumlah uang beredar dalam suatu perekonomian. Ini adalah alat yang ampuh untuk mengatur variabel makroekonomi seperti inflasi dan pengangguran.
- Mekanisme Perdagangan Mekanisme Perdagangan Mekanisme perdagangan mengacu pada berbagai metode yang digunakan untuk memperdagangkan aset. Dua jenis mekanisme perdagangan utama adalah mekanisme perdagangan yang didorong oleh kutipan dan perintah
- USD / CAD Persilangan Mata Uang USD / CAD Mata Uang USD / CAD Pasangan mata uang USD / CAD mewakili nilai kuotasi untuk pertukaran AS ke CAD, atau, berapa banyak dolar Kanada yang diterima seseorang per dolar AS. Misalnya, nilai tukar USD / CAD 1,25 berarti 1 dolar AS setara dengan 1,25 dolar Kanada. Nilai tukar USD / CAD dipengaruhi oleh kekuatan ekonomi dan politik pada keduanya
