Apa itu Pembayaran Balon?

Pembayaran balon, sederhananya, adalah pembayaran besar yang jatuh tempo di akhir masa pinjaman. Ini berbeda dengan pinjaman yang diamortisasi penuh, di mana pinjaman dibayar kembali dengan pembayaran kecil tapi sama.

Pembayaran balon

Pinjaman Balon vs. Pinjaman yang Diamortisasi Penuh

Pinjaman balon terdiri dari aliran pembayaran konstan yang diikuti dengan pembayaran besar di akhir, yang disebut pembayaran balon. Sebaliknya, pinjaman yang diamortisasi penuh terdiri dari pembayaran yang sama, yang dibayarkan selama masa pinjaman. Saldo di akhir pembayaran, dalam kasus seperti itu, adalah nol.

Dengan pinjaman yang berukuran serupa, pembayaran konstan dalam struktur pinjaman balon lebih kecil daripada pembayaran pinjaman yang diamortisasi penuh. Ini adalah manfaat utama dari pinjaman balon.

Pinjaman Balon - Formula

Dimana:

  • CP = Pembayaran konstan
  • BP = Pembayaran balon
  • N = Jumlah pembayaran
  • r = Tingkat diskonto

Pinjaman yang diamortisasi - Formula

Dimana:

  • CP = Pembayaran konstan
  • N = Jumlah pembayaran
  • r = Tingkat diskonto

Aplikasi Pinjaman Balon

Pinjaman balon dapat digunakan sebagai alat penting dalam pengelolaan keuangan. Perhatikan contoh bisnis kecil Usaha Kecil dan Menengah (UKM) UKM, atau usaha kecil dan menengah, didefinisikan secara berbeda di seluruh dunia. Negara tempat perusahaan beroperasi menyediakan rencana untuk mengembangkan produk baru. Pengembangan tersebut membutuhkan investasi dan tidak akan menghasilkan arus kas di tahun-tahun awal. Menggunakan pinjaman balon, dalam kasus seperti itu, akan mengurangi beban keuangan bisnis selama fase pengembangan karena pembayaran awal mereka lebih rendah.

Saat bisnis bergerak keluar dari fase pengembangan Business Life Cycle Siklus hidup bisnis adalah perkembangan bisnis dalam fase dari waktu ke waktu, dan paling umum dibagi menjadi lima tahap: peluncuran, pertumbuhan, goyangan, kematangan, dan penurunan. dan tumbuh, ia dapat menghasilkan arus kas yang cukup untuk melunasi pembayaran balon di akhir pinjaman. Ini juga membantu dalam perencanaan keuangan, karena pembayaran dapat dimodifikasi untuk memenuhi kondisi keuangan bisnis saat ini.

Menghitung Pembayaran Balon

Kami dapat dengan mudah melakukan perhitungan pembayaran balon di Excel. Ada dua cara untuk melakukan penghitungan:

Metode 1: Dengan pembayaran balon, hitung pembayaran konstan.

Metode 2: Dengan pembayaran konstan, hitung pembayaran balon.

Pilihan metode tergantung pada kepastian arus kas. Misalnya, jika seseorang yakin tentang jangka pendek, maka metode 2 dapat digunakan untuk menentukan pembayaran balon berdasarkan pengetahuan tentang pembayaran.

Contoh: Metode 1

Metode 1: Pembayaran Konstan

Informasi

  • Tarif = 6%
  • Jumlah pinjaman = $ 200.000
  • Jangka waktu = 10 tahun
  • Frekuensi pembayaran = Bulanan
  • Pembayaran balon = $ 50.000

Pembayaran Konstan = PMT (r = 6% / 12, nper = 12 * 10, pv = -200.000, fv = 50.000)

Pembayaran Konstan = $ 1.915

Contoh: Metode 2

Contoh: Metode 2

Informasi

  • Tarif = 6%
  • Jumlah pinjaman = $ 200.000
  • Jangka waktu = 10 tahun
  • Frekuensi pembayaran = Bulanan
  • Pembayaran tetap = $ 2.000

Pembayaran Balon = FV (r = 6% / 12, nper = 12 * 10, pmt = 2.000, pv = -200.000)

Pembayaran Balon = $ 36.121

Hubungan Penting

1. Pembayaran Konstan

Ada hubungan linier antara ukuran pembayaran konstan dan pembayaran balon. Saat pembayaran konstan naik, pembayaran balon turun secara linier ke nol.

Pembayaran tetap, jika pembayaran balon adalah 0, sama dengan pembayaran tetap dari pinjaman yang diamortisasi penuh. Oleh karena itu, pinjaman yang diamortisasi penuh adalah kasus khusus pinjaman balon yang pembayaran balonnya sama dengan nol.

2. Suku Bunga

Hubungan antara tingkat bunga dan pembayaran balon adalah non-linier. Artinya, seiring dengan meningkatnya suku bunga pinjaman, pembayaran balon bisa menjadi sangat besar. Hal ini penting karena pada tingkat suku bunga yang lebih tinggi, pengurangan pembayaran balon memerlukan pembayaran konstan yang semakin tinggi, yang dapat mempengaruhi pengelolaan keuangan perusahaan.

Kedua hubungan tersebut dapat dilihat pada grafik di bawah ini:

Pembayaran Konstan vs. Pembayaran Balon

Bunga Tahunan vs. Pembayaran Balon

Bacaan Terkait

Finance adalah penyedia resmi Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification Akreditasi Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ adalah standar global untuk analis kredit yang mencakup keuangan, akuntansi, analisis kredit, analisis arus kas , pemodelan perjanjian, pembayaran kembali pinjaman, dan lainnya. program sertifikasi, yang dirancang untuk membantu siapa saja menjadi analis keuangan kelas dunia. Untuk terus memajukan karier Anda, sumber daya tambahan di bawah ini akan berguna:

  • Amortisasi Amortisasi Amortisasi mengacu pada tindakan melunasi hutang melalui pembayaran yang lebih kecil yang dijadwalkan dan ditentukan sebelumnya. Di hampir setiap wilayah di mana istilah amortisasi berlaku, pembayaran ini dilakukan dalam bentuk pokok dan bunga. Istilah tersebut juga erat kaitannya dengan konsep depresiasi.
  • Perjanjian Hutang Perjanjian Hutang Perjanjian hutang adalah batasan yang diberikan oleh pemberi pinjaman (kreditur, pemegang hutang, investor) dalam perjanjian pinjaman untuk membatasi tindakan peminjam (debitur).
  • Pinjaman Angsuran Pinjaman Angsuran Pinjaman angsuran mengacu pada pinjaman komersial dan pribadi yang diberikan kepada peminjam dan yang membutuhkan pembayaran rutin. Masing-masing reguler
  • Fitur Pinjaman Fitur Pinjaman Fitur utama pinjaman termasuk pinjaman dengan jaminan vs. pinjaman tanpa jaminan, pinjaman amortisasi vs. non-amortisasi, dan pinjaman suku bunga tetap vs. suku bunga variabel (mengambang).

Direkomendasikan

Apa Biaya Agensi?
Apa itu Kewajiban Kontinjensi?
Pola Segitiga