Apa itu Investment Banking?

Investment banking adalah divisi dari bank atau lembaga keuangan yang melayani pemerintah, perusahaan, dan lembaga dengan memberikan penjaminan emisi (Capital Raising Process). Artikel ini dimaksudkan untuk memberikan pemahaman yang lebih dalam kepada pembaca tentang bagaimana proses peningkatan modal bekerja dan terjadi di industri saat ini. Untuk informasi lebih lanjut tentang peningkatan modal dan berbagai jenis komitmen yang dibuat oleh penjamin emisi, silakan lihat ikhtisar penjaminan emisi kami.) dan merger dan akuisisi (Jenis M&A Merger Merger mengacu pada perjanjian di mana dua perusahaan bergabung bersama untuk membentuk satu perusahaan. Dengan kata lain, merger adalah penggabungan dua perusahaan menjadi satu badan hukum. Dalam artikel ini, kita akan melihat berbagai jenis merger yang dapat dilakukan perusahaan.Jenis Penggabungan Ada lima jenis) layanan konsultasi. Bank investasi Daftar Bank Investasi Teratas Daftar 100 bank investasi teratas di dunia yang diurutkan menurut abjad. Bank investasi teratas dalam daftar adalah Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, JP Morgan, Blackstone, Rothschild, Scotiabank, RBC, UBS, Wells Fargo, Deutsche Bank, Citi, Macquarie, HSBC, ICBC, Credit Suisse, Bank of America Merril Lynch bertindak sebagai perantara antara investor Manajer aset Kelembagaan Sisi Beli, yang dikenal sebagai Sisi Beli menawarkan berbagai pekerjaan termasuk ekuitas swasta, manajemen portofolio, penelitian. Pelajari tentang pekerjaan (yang punya uang untuk diinvestasikan) dan perusahaan Informasi Perusahaan Informasi hukum perusahaan tentang Lembaga Keuangan Perusahaan (Keuangan). Halaman ini berisi informasi hukum penting tentang Keuangan termasuk alamat terdaftar,nomor pajak, nomor bisnis, akta pendirian, nama perusahaan, merek dagang, penasihat hukum dan akuntan. (yang membutuhkan modal untuk tumbuh dan menjalankan bisnisnya). Panduan ini akan mencakup apa itu investment banking dan apa yang sebenarnya dilakukan oleh bankir investasi.

Bagaimana bank investasi bekerja

Gambar: Kursus Pengenalan Keuangan Perusahaan Gratis.

Apa yang Dilakukan Bank Investasi?

Terkadang ada kebingungan antara bank investasi dan divisi perbankan investasi (IBD) sebuah bank. Bank investasi layanan penuh menawarkan berbagai layanan yang mencakup penjaminan emisi, M&A, penjualan dan perdagangan, penelitian ekuitas, manajemen aset, perbankan komersial, dan perbankan ritel. Divisi perbankan investasi IBD - Divisi Perbankan Investasi IBD adalah singkatan dari Divisi Perbankan Investasi dalam bank investasi secara keseluruhan. IBD memiliki tanggung jawab untuk bekerja dengan perusahaan, institusi, dan pemerintah untuk melakukan peningkatan modal (penjaminan ekuitas, hutang, dan pasar hybrid) serta untuk melaksanakan merger dan akuisisi bank yang hanya menyediakan layanan penjaminan emisi dan M&A.

Bank dengan layanan lengkap menawarkan layanan berikut:

• Underwriting - Kelompok penjaminan dan penggalangan modal bekerja antara investor dan perusahaan yang ingin mengumpulkan uang atau go public melalui proses IPO Proses IPO Proses IPO adalah di mana perusahaan swasta menerbitkan sekuritas baru dan / atau yang sudah ada kepada publik untuk pertama kalinya. 5 langkah tersebut dibahas secara rinci. Fungsi ini melayani pasar perdana atau "modal baru".
• Merger & Akuisisi (M&A) - Peran penasihat bagi pembeli dan penjual bisnis, mengelola proses M&A Proses M&A Akuisisi Merger Panduan ini membawa Anda melalui semua langkah dalam proses M&A. Pelajari bagaimana merger dan akuisisi dan kesepakatan diselesaikan. Dalam panduan ini, kami akan menguraikan proses akuisisi dari awal hingga akhir, berbagai jenis pengakuisisi (pembelian strategis vs. finansial), pentingnya sinergi, dan biaya transaksi mulai hingga selesai.
• Sales & Trading - Mencocokkan pembeli dan penjual sekuritas di pasar sekunder. Grup penjualan dan perdagangan Profil Karir Penjualan dan Perdagangan Divisi penjualan & perdagangan (S&T) dari sebuah bank investasi membantu reksa dana, dana lindung nilai, dana pensiun, dll. Memfasilitasi transaksi ekuitas (beli / jual). Karier di bidang penjualan & perdagangan bisa sangat berat dengan lingkungan yang serba cepat. Persaingan untuk posisi sangat ketat, kompensasi bisa sangat tinggi, dalam bank investasi bertindak sebagai agen untuk klien dan juga dapat memperdagangkan modal perusahaan sendiri.
• Riset Ekuitas - Grup riset ekuitas Tinjauan Riset Ekuitas Profesional riset ekuitas bertanggung jawab untuk menghasilkan analisis, rekomendasi, dan laporan tentang peluang investasi yang mungkin diminati oleh bank investasi, institusi, atau klien mereka. Divisi Riset Ekuitas adalah grup analis dan rekan. Tinjauan umum penelitian ekuitas ini memandu penelitian, atau "cakupan", sekuritas membantu investor membuat keputusan investasi dan mendukung perdagangan saham.
• Asset Management - Mengelola investasi untuk berbagai investor termasuk institusi Buy-Side Institutional asset manager, yang dikenal sebagai Buy Side menawarkan berbagai pekerjaan termasuk ekuitas swasta, manajemen portofolio, penelitian. Pelajari tentang pekerjaan dan individu, di berbagai gaya investasi.

Layanan Underwriting di Investment Banking

Penjaminan emisi adalah proses mengumpulkan modal melalui penjualan saham atau obligasi kepada investor (misalnya penawaran umum perdana IPO Initial Public Offering (IPO) Penawaran Umum Perdana (IPO) adalah penjualan pertama saham yang diterbitkan oleh suatu perusahaan kepada publik. Prior untuk IPO, perusahaan dianggap sebagai perusahaan swasta, biasanya dengan sejumlah kecil investor (pendiri, teman, keluarga, dan investor bisnis seperti pemodal ventura atau investor malaikat). Pelajari apa itu IPO) atas nama korporasi atau lainnya entitas. Bisnis membutuhkan uang untuk menjalankan dan mengembangkan bisnis mereka, dan para bankir membantu mereka mendapatkan uang itu dengan memasarkan perusahaan kepada investor.

Umumnya ada tiga jenis penjaminan emisi:

• Komitmen Pasti - Penjamin emisi setuju untuk membeli seluruh masalah dan memikul tanggung jawab keuangan penuh untuk setiap saham yang tidak terjual.
• Upaya Terbaik - Penjamin emisi berkomitmen untuk menjual sebanyak mungkin masalah dengan harga penawaran yang disepakati tetapi dapat mengembalikan saham yang tidak terjual kepada penerbit tanpa tanggung jawab keuangan.
• Semua-atau-Tidak Ada - Jika seluruh masalah tidak dapat dijual dengan harga penawaran, kesepakatan dibatalkan dan perusahaan penerbit tidak menerima apa pun.

Setelah bank mulai memasarkan penawaran, langkah-langkah pembukuan berikut diambil untuk menentukan harga dan menyelesaikan kesepakatan.

Proses pembuatan buku

Gambar: Kursus Pengenalan Keuangan Perusahaan Gratis.

Layanan Penasihat M&A

Merger dan Akuisisi (M&A) Proses M&A Akuisisi Merger Panduan ini memandu Anda melalui semua langkah dalam proses M&A. Pelajari bagaimana merger dan akuisisi dan kesepakatan diselesaikan. Dalam panduan ini, kami akan menguraikan proses akuisisi dari awal hingga akhir, berbagai jenis pengakuisisi (pembelian strategis vs. finansial), pentingnya sinergi, dan konsultasi biaya transaksi adalah proses membantu perusahaan dan lembaga menemukan, mengevaluasi, dan menyelesaikan akuisisi bisnis. Ini adalah fungsi kunci dalam i-banking. Bank menggunakan jaringan dan hubungan mereka yang luas untuk menemukan peluang dan membantu bernegosiasi atas nama klien mereka. Para bankir memberi nasehat di kedua sisi transaksi M&A, yang mewakili baik "sisi beli" atau "sisi jual" dari kesepakatan.

Di bawah ini adalah ikhtisar dari 10 langkah proses merger dan akuisisi.

Proses M&A

Klien Perbankan

Bankir investasi menasihati berbagai klien tentang peningkatan modal dan kebutuhan M&A mereka. Klien ini dapat berlokasi di seluruh dunia.

Klien bank investasi meliputi:

• Pemerintah - Bank investasi bekerja dengan pemerintah untuk mengumpulkan uang, memperdagangkan sekuritas, dan membeli atau menjual perusahaan mahkota.
• Korporasi - Bankir bekerja dengan perusahaan swasta dan publik untuk membantu mereka go public (IPO), meningkatkan modal tambahan, mengembangkan bisnis mereka, melakukan akuisisi, menjual unit bisnis, dan memberikan penelitian untuk mereka dan nasihat keuangan perusahaan secara umum.
• Institusi - Bank bekerja dengan investor institusi yang mengelola uang orang lain untuk membantu mereka memperdagangkan sekuritas dan memberikan penelitian. Mereka juga bekerja dengan perusahaan ekuitas swasta. 10 Perusahaan Ekuitas Teratas Siapakah 10 perusahaan ekuitas swasta teratas di dunia? Daftar sepuluh perusahaan PE terbesar kami, diurutkan berdasarkan total modal yang dikumpulkan. Strategi umum dalam PE termasuk leveraged buyout (LBO), modal ventura, modal pertumbuhan, investasi tertekan, dan modal mezanin. untuk membantu mereka memperoleh perusahaan portofolio dan keluar dari posisi tersebut dengan menjual ke pembeli strategis atau melalui IPO.

Keterampilan Perbankan Investasi

Pekerjaan I-banking membutuhkan banyak pemodelan dan penilaian keuangan. Baik untuk aktivitas penjaminan emisi atau M&A, Analis dan Rekanan di bank menghabiskan banyak waktu di Excel, membangun model keuangan dan menggunakan berbagai metode penilaian untuk memberi saran kepada klien mereka dan menyelesaikan transaksi.

Perbankan investasi membutuhkan keterampilan berikut:

• Pemodelan keuangan - Melakukan berbagai pemodelan keuangan Apa itu Pemodelan Keuangan Pemodelan keuangan dilakukan di Excel untuk meramalkan kinerja keuangan perusahaan. Tinjauan tentang apa itu pemodelan keuangan, bagaimana & mengapa membangun model. kegiatan seperti membangun model 3-laporan 3 Model Pernyataan Model laporan A 3 menghubungkan laporan laba rugi, neraca, dan laporan arus kas menjadi satu model keuangan yang terhubung secara dinamis. Contoh, panduan, model arus kas diskonto (DCF), model LBO, dan jenis model keuangan lainnya Jenis Model Keuangan Jenis yang paling umum dari model keuangan meliputi: model laporan 3, model DCF, model M&A, model LBO, model anggaran. Temukan 10 jenis teratas.
• Penilaian bisnis - Menggunakan berbagai macam metode penilaian Metode Penilaian Saat menilai perusahaan sebagai kelangsungan hidup ada tiga metode penilaian utama yang digunakan: analisis DCF, perusahaan pembanding, dan transaksi preseden. Metode penilaian ini digunakan dalam perbankan investasi, penelitian ekuitas, ekuitas swasta, pengembangan perusahaan, merger & akuisisi, leveraged buyout dan keuangan seperti analisis perusahaan yang sebanding, transaksi preseden, dan analisis DCF.
• Pitchbook dan presentasi - Membuat pitchbooks Pitchbook Pitchbook adalah buku penjualan yang digunakan oleh bank investasi untuk menjual produk dan layanan, serta menawarkan klien potensial. Tujuan dari pitchbook adalah untuk mengamankan kesepakatan dengan klien potensial. Ini memberikan gambaran umum tentang perusahaan, termasuk informasi historis, kekuatan keuangan, dan layanan yang tersedia untuk klien potensial. dan presentasi PPT dari awal untuk menyampaikan ide kepada calon klien dan memenangkan bisnis baru (lihat Kursus Buku Pitch Keuangan).
• Dokumen transaksi- Mempersiapkan dokumen seperti nota informasi rahasia CIM - Informasi Rahasia Memorandum A Informasi Rahasia Memorandum (CIM) adalah dokumen yang digunakan dalam M&A untuk menyampaikan informasi penting dalam proses penjualan. Panduan, contoh, dan templat (CIM), penggoda investasi, lembar persyaratan Panduan Lembar Ketentuan Panduan lembar persyaratan ini akan mengajarkan Anda semua informasi penting yang perlu Anda ketahui tentang lembar persyaratan dengan contoh terperinci dari semua bagian utama dan, perjanjian kerahasiaan, membangun a ruang data, dan banyak lagi (lihat Perpustakaan Keuangan tentang templat transaksi gratis Templat Template bisnis gratis untuk digunakan dalam kehidupan pribadi atau profesional Anda. Templat termasuk Excel, Word, dan PowerPoint. Ini dapat digunakan untuk transaksi, hukum, pemodelan keuangan, keuangan analisis, perencanaan bisnis dan analisis bisnis.).
• Manajemen hubungan - Bekerja dengan klien yang ada untuk berhasil menyelesaikan kesepakatan dan memastikan klien senang dengan layanan yang diberikan.
• Penjualan dan pengembangan bisnis - Secara konstan bertemu dengan calon klien untuk menyampaikan ide kepada mereka, menawarkan dukungan dalam pekerjaan mereka, dan memberikan nilai tambah Nilai Tambah Nilai Tambah adalah nilai ekstra yang diciptakan di atas dan di atas nilai asli sesuatu. Ini dapat diterapkan pada produk, layanan, perusahaan, manajemen, dan nasihat yang pada akhirnya akan memenangkan bisnis baru.
• Negosiasi - Menjadi Faktor Utama dalam Taktik Negosiasi Taktik Negosiasi Negosiasi adalah dialog antara dua orang atau lebih dengan tujuan untuk mencapai konsensus atas suatu isu atau isu-isu yang terdapat konflik. Taktik negosiasi yang baik penting untuk diketahui pihak-pihak yang bernegosiasi agar pihak mereka menang atau untuk menciptakan situasi win-win bagi kedua belah pihak. antara pembeli dan penjual dalam suatu transaksi dan membantu klien memaksimalkan penciptaan nilai.

Tangkapan layar di atas adalah leveraged buyout (LBO Leveraged Buyout (LBO) Leveraged buyout (LBO) adalah transaksi di mana bisnis diperoleh dengan menggunakan hutang sebagai sumber pertimbangan utama. Transaksi LBO biasanya terjadi ketika private equity (PE) perusahaan meminjam sebanyak yang mereka bisa dari berbagai pemberi pinjaman (hingga 70-80% dari harga pembelian) untuk mencapai tingkat pengembalian internal IRR> 20% model dari Kursus Pemodelan Keuangan Keuangan.

Karir di Perbankan Investasi

Masuk ke i-banking sangat menantang. Ada jauh lebih banyak pelamar daripada posisi, kadang-kadang mencapai 100 hingga 1. Kami telah menerbitkan panduan tentang bagaimana menjadi pemenang wawancara perbankan investasi Bagaimana Mendapatkan Pekerjaan di Perbankan Investasi? Panduan ini akan menguraikan cara mendapatkan pekerjaan di perbankan investasi menggunakan tiga taktik teratas: membangun jaringan dan resume, persiapan wawancara, dan keterampilan teknis untuk informasi lebih lanjut tentang cara masuk ke Wall Street.

Selain itu, Anda akan ingin melihat contoh pertanyaan wawancara nyata kami Pertanyaan & Jawaban Wawancara Perbankan Investasi Pertanyaan & Jawaban Pertanyaan dan jawaban wawancara perbankan investasi. Formulir nyata ini digunakan oleh bank untuk mempekerjakan analis atau rekanan baru. Wawasan & strategi wawancara IB. Pertanyaan diurutkan menjadi: gambaran bank dan industri, riwayat pekerjaan (resume), pertanyaan teknis (keuangan, akuntansi, penilaian), dan perilaku (fit) dari bank investasi. Dalam mempersiapkan wawancara Anda, ini juga membantu untuk mengambil kursus tentang pemodelan dan penilaian keuangan.

Judul pekerjaan yang paling umum (dari paling junior hingga senior) di i-banking adalah:

• Analis
• Rekan
• Wakil Presiden
• Direktur
• Direktur pengatur
• Kepala, Wakil Ketua, atau gelar khusus lainnya

Siapa Bank Investasi Utama?

Bank utama, juga dikenal sebagai bank braket tonjolan bank investasi braket tonjolan bank investasi braket tonjolan adalah bank investasi global teratas. Daftar tersebut mencakup perusahaan seperti Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, dan JP Morgan. Apa yang dimaksud dengan Bulge Bracket Investment Bank dan dalam investment banking adalah:

• Bank of America Merrill Lynch
• Barclays Capital
• Citi
• Credit Suisse
• Bank Jerman
• Goldman Sachs
• JP Morgan
• Morgan Stanley
• UBS

Lihat daftar lengkap dari 100 bank investasi teratas di sini. Daftar Bank Investasi Teratas Daftar dari 100 bank investasi teratas di dunia yang diurutkan menurut abjad. Bank investasi teratas dalam daftar adalah Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, JP Morgan, Blackstone, Rothschild, Scotiabank, RBC, UBS, Wells Fargo, Deutsche Bank, Citi, Macquarie, HSBC, ICBC, Credit Suisse, Bank of America Merril Lynch . Penting untuk dicatat bahwa ada banyak perusahaan kecil, sering disebut bank pasar menengah, dan bank investasi butik Boutique Investment Banks Boutique Investment Banks adalah perusahaan kecil yang biasanya tidak menawarkan layanan perbankan investasi lengkap, tetapi menawarkan setidaknya satu investasi. layanan keuangan perbankan. Bank butik seringkali hanya memiliki keberadaan lokal atau regional, meskipun beberapa beroperasi secara global.Daftar bank investasi butik yang merupakan bagian yang sangat besar dari pasar.

Video Penjelasan Cara Kerja I-Banking

Di bawah ini adalah video singkat yang menjelaskan bagaimana fungsi pasar modal dan siapa pemain utamanya. Anda dapat melihat lebih banyak video tutorial gratis di saluran YouTube Finance.

Sumber daya tambahan

Terima kasih telah membaca ikhtisar Keuangan tentang i-banking dan cara kerja industrinya. Finance adalah penyedia global resmi sertifikasi Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ® Sertifikasi FMVA®. Bergabunglah dengan 350.600+ siswa yang bekerja untuk perusahaan seperti Amazon, JP Morgan, dan Ferrari untuk calon profesional perbankan investasi. Untuk mempelajari lebih lanjut tentang jalur karir dan cara masuk ke perbankan, silakan lihat sumber daya tambahan ini:

• Apa itu pemodelan keuangan? Apa itu Pemodelan Keuangan Pemodelan keuangan dilakukan di Excel untuk meramalkan kinerja keuangan perusahaan. Tinjauan tentang apa itu pemodelan keuangan, bagaimana & mengapa membangun model.
• Metode penilaian Metode Penilaian Saat menilai perusahaan sebagai kelangsungan hidup ada tiga metode penilaian utama yang digunakan: analisis DCF, perusahaan pembanding, dan transaksi preseden. Metode penilaian ini digunakan dalam perbankan investasi, penelitian ekuitas, ekuitas swasta, pengembangan perusahaan, merger & akuisisi, leveraged buyout dan keuangan.
• Panduan pemodelan keuangan Panduan Pemodelan Keuangan Gratis Panduan pemodelan keuangan ini mencakup tip Excel dan praktik terbaik tentang asumsi, pendorong, peramalan, menghubungkan tiga pernyataan, analisis DCF, lebih banyak lagi
• Gaji bankir investasi Gaji bankir investasi Gaji bankir investasi termasuk yang tertinggi di dunia. Mereka diberi gaji pokok dan bonus untuk kompensasi mereka. Cari tahu berapa banyak yang mereka hasilkan. Seorang analis langsung dari universitas dapat mengharapkan untuk mendapatkan lebih dari USD $ 100.000, tetapi per jam bisa serendah $ 20-35 saat bekerja 100 jam / minggu